تنش‌های خاورمیانه قیمت نفت را صعودی کرد؛ طلا و نقره زیر فشار دلار

فصل بانک - بازارهای جهانی در آغاز معاملات هفته تحت تأثیر تشدید تنش‌های ژئوپلیتیک در خاورمیانه، قدرت‌گیری دلار آمریکا و چشم‌انداز سیاست پولی فدرال رزرو قرار گرفتند. قیمت نفت برنت با عبور از 105 دلار در هر بشکه به بالاترین سطح 2 هفته اخیر رسید، در حالی که طلا و نقره تحت فشار دلار قدرتمند و انتظار برای انتشار داده‌های تورمی آمریکا اندکی عقب نشستند. در سوی دیگر، مس با تداوم اختلالات عرضه در شیلی و رشد تقاضای مرتبط با مراکز داده، نیمه‌رساناها و فناوری‌های هوش مصنوعی به سطوح نزدیک به رکوردهای تاریخی صعود کرد.

به گزارش پایگاه خبری بازار سرمایه ایران(سنا) ، قیمت نفت برنت در معاملات روز دوشنبه به بیش از 105.5 دلار در هر بشکه رسید؛ سطحی که از 2 هفته گذشته تاکنون مشاهده نشده بود. تشدید تنش‌ها در خاورمیانه و افزایش نگرانی‌ها درباره امنیت منطقه، مهم‌ترین عامل تقویت قیمت‌ها بود. فرودگاه اصلی عربستان سعودی روز یک‌شنبه بار دیگر هدف حمله قرار گرفت و یک نفتکش نیز در تنگه هرمز آسیب دید. این تحولات پس از تماس تلفنی وزیران خارجه عربستان و ایران و هم‌زمان با ازسرگیری درگیری‌ها با مشارکت نیروهای حوثی مورد حمایت ایران در یمن رخ داد.
طلا؛ دلار قدرتمند مانع تداوم صعود فلز زرد شد
قیمت طلا در معاملات روز دوشنبه پس از رسیدن به بالاترین سطح یک هفته اخیر در ساعات ابتدایی معاملات، عقب نشست و به محدوده 4180 دلار در هر اونس رسید. تقویت دلار آمریکا و انتظار سرمایه‌گذاران برای انتشار داده‌های مهم اقتصادی این کشور، بر قیمت فلز زرد فشار وارد کرد.
دلار در نزدیکی بالاترین سطح خود در 18 ماه گذشته باقی ماند؛ روندی که از تشدید تنش‌های خاورمیانه و احتیاط معامله‌گران پیش از انتشار گزارش‌های تورم مصرف‌کننده، تورم تولیدکننده و آمار خرده‌فروشی آمریکا تأثیر پذیرفته است.
انتشار داده‌هایی قوی‌تر از پیش‌بینی‌ها می‌تواند انتظارات برای تداوم سیاست پولی انقباضی را تقویت کند؛ موضوعی که با افزایش بازده اوراق خزانه‌داری آمریکا و تقویت بیش‌تر دلار، فشار مضاعفی بر طلا وارد خواهد کرد.
در همین حال، بازارها انتظارات خود را از افزایش نرخ بهره فدرال رزرو در ماه جاری را کاهش داده‌اند. احتمال افزایش نرخ بهره در این ماه کم‌تر از 20 درصد برآورد می‌شود، در حالی که احتمال افزایش نرخ بهره تا ماه دسامبر به 85 درصد رسیده است.
سرمایه‌گذاران هم‌چنین نشست‌های سالانه صندوق بین‌المللی پول و بانک جهانی در هفته جاری را دنبال می‌کنند تا از اظهارنظرهای مقام‌های پولی جهان درباره مسیر آینده سیاست‌های پولی سرنخ‌های بیش‌تری به دست آورند.
نقره؛ فلز سفید در انتظار داده‌های تورمی آمریکا
قیمت نقره در معاملات روز دوشنبه اندکی کاهش یافت و به محدوده 60.7 دلار در هر اونس رسید. تقویت دلار آمریکا و انتظار برای انتشار داده‌های اقتصادی اثرگذار بر تصمیم‌های آینده فدرال رزرو، از عوامل اصلی فشار بر این فلز بود.
دلار هم‌چنان در نزدیکی بالاترین سطح 18 ماه اخیر قرار دارد؛ شرایطی که از افزایش تنش‌های خاورمیانه و احتیاط سرمایه‌گذاران پیش از انتشار آمار تورم مصرف‌کننده، تورم تولیدکننده و خرده‌فروشی آمریکا تأثیر پذیرفته است.
اگر داده‌های اقتصادی آمریکا فراتر از انتظارات بازار منتشر شوند، احتمال تداوم سیاست پولی انقباضی افزایش خواهد یافت. چنین شرایطی می‌تواند با بالا بردن بازده اوراق خزانه‌داری و تقویت دلار، زمینه افت بیش‌تر قیمت نقره را فراهم کند.
مس؛ اختلال عرضه در شیلی و تقاضای هوش مصنوعی محرک قیمت‌ها
قیمت قراردادهای آتی مس در معاملات روز دوشنبه به محدوده 6.7 دلار به ازای هر پوند نزدیک شد و با تداوم اختلالات عرضه، به سطوحی نزدیک به رکوردهای تاریخی رسید.
در شیلی، بزرگ‌ترین تولیدکننده مس جهان، دو کارگر روز یک‌شنبه در پی وقوع بهمن برفی در معدن عظیم «اِل تنینته» متعلق به شرکت کودلکو جان باختند. عملیات روباز این معدن پیش‌تر به دلیل شرایط نامساعد جوی متوقف شده بود.
هم‌زمان، انتظار می‌رود اعتصاب در معدن سنتینلا متعلق به شرکت آنتوفاگاستا، تولید یکی از بزرگ‌ترین مجموعه‌های معدنی مس جهان را در نیمه دوم اکتبر کاهش دهد. این تحولات نگرانی‌ها درباره محدودیت عرضه را تشدید کرده و از قیمت‌ها حمایت کرده‌اند.
در سمت تقاضا نیز افزایش سفارش‌ها برای تأمین نیاز مراکز داده، توسعه نیمه‌رساناها و سامانه‌های ذخیره‌سازی انرژی مرتبط با هوش مصنوعی و خودروهای برقی در سراسر آسیا، چشم‌انداز مصرف مس را تقویت کرده است.
کاهش قیمت نفت نیز از دیگر عوامل حمایتی برای این فلز به شمار می‌رود؛ زیرا افت هزینه‌های انرژی می‌تواند فشارهای تورمی را کاهش دهد و نیاز به تشدید تهاجمی سیاست پولی از سوی فدرال رزرو آمریکا را محدود کند. در مجموع، ترکیب محدودیت عرضه معدنی و رشد تقاضای فناورانه، هم‌چنان از عوامل اصلی تقویت چشم‌انداز بازار مس است.